Piyasalar dün, hafta sonu yaşanan savaş paniğini bir kenara bırakarak tepki alımlarına sahne oldu. Ancak bugün açıklanacak ABD enflasyon verileri ve yarınki TCMB faiz kararı öncesi pozisyonlanmalar, volatilitenin yüksek kalacağına işaret ediyor.
🇹🇷 YURT İÇİ PİYASALAR: BIST 100’de Homojen Yükseliş ve Bilanço Sezonu
BIST 100 endeksi, dün Trump’ın İran gerginliğini azaltabilecek ılımlı mesajları ve içeride Halkbank davasındaki tarihi uzlaşma adımının yarattığı iyimserlikle %3,73 gibi güçlü bir değer kazancıyla 13.175 puandan günü tamamladı.
Piyasa Verileri ve Hisse Dinamikleri
- Hacim ve Geniş Katılım: Geçtiğimiz hafta başından bu yana en yüksek işlem hacminin yaşandığı günde, borsada işlem gören hiçbir sektör endeksi günü negatif bölgede kapatmadı. Yükselişin tüm sektörlere homojen dağılması, risk iştahındaki toparlanmanın güçlü bir sinyali oldu.
- Bankacılık Öncülüğünde Ralli: Halkbank cephesindeki tarihi uzlaşma adımının ardından bankacılık endeksi piyasayı yukarı taşıyan ana motor oldu.
- Negatif Ayrışan Tek Hisse: Son günlerin dirençli hissesi Tüpraş (TUPRS), BIST 30 içerisinde günü düşüşle kapatan tek hisse senedi olarak dikkat çekti.
- Bilanço Etkisi: Dün akşam itibarıyla 38 şirket daha finansal sonuçlarını yayımladı (şu ana kadar toplam 70’i aşkın şirket). Bugün endeksin genel yönünden bağımsız olarak, açıklanan bilançolar ışığında hisse bazlı ayrışmaların ve hareketliliklerin ön plana çıkması bekleniyor.
🛡️ Ekonomi ve Sektör Gündemi
- Plastik Yasağı Geliyor: Çevre, Şehircilik ve İklim Değişikliği Bakanlığı, plastik kirliliğini azaltmak için plastik çatal, bıçak, tabak, pipet ve kulak pamuğu gibi tek kullanımlık ürünlerin piyasaya arzını yasaklayacak yönetmeliği bu yılın sonunda yürürlüğe koymayı hedefliyor.
🌍 KÜRESEL GÜNDEM: Enerjide Tarihi Müdahale Hazırlığı ve Askeri Açıklamalar
Jeopolitik sahada sıcak çatışmalar sürerken, enerji arzını korumak için benzeri görülmemiş adımlar masada.
🛢️ Enerji Krizi ve Hürmüz Boğazı
- G7’den Acil Toplantı: Orta Doğu’daki gerilimlerin petrol fiyatlarını uçurması üzerine G7 liderleri, enerji koordinasyonu için acil görüşmeler yapacak.
- Tarihi Rezerv Hamlesi: Uluslararası Enerji Ajansı (IEA), Hürmüz Boğazı’ndaki aksaklıkların petrol fiyatlarını keskin şekilde yükseltmesinin ardından piyasaları sakinleştirmek için tarihinin en büyük stratejik petrol rezervi salınımını (serbest bırakma operasyonunu) planlıyor.
- Beyaz Saray’ın Yorumu: ABD yönetimi, petrol fiyatlarındaki son artışın “geçici” olduğunu duyurdu.
⚔️ Savaş Alanı ve Diplomasi
- Trump’tan Mayın Ültimatomu: ABD Başkanı Trump, İran’a Hürmüz Boğazı’na yerleştirilmiş olabileceği belirtilen mayınların derhal kaldırılması çağrısında bulundu. Aksi takdirde İran’ın “daha önce görülmemiş düzeyde askeri sonuçlarla” karşılaşacağı uyarısını yaptı.
- Faturası Ağır Oldu: Pentagon tahminlerine göre ABD ordusu, İran’a yönelik saldırıların ilk iki gününde yaklaşık 5,6 milyar dolarlık mühimmat kullandı.
- İran’dan Misilleme Açıklaması: İran Silahlı Kuvvetleri Sözcüsü Şekarçi, İsrail ve ABD’nin İran’daki sivil yerleşim alanlarına yönelik saldırılarına kesinlikle misilleme yapılacağını açıkladı.
- Diplomatik Trafik: ABD Dışişleri Bakanı Rubio, Suudi Arabistan ve İngiltere dışişleri bakanlarıyla Orta Doğu’daki son gelişmeleri görüştü.
📅 GÜNÜN MAKRO VERİ TAKVİMİ
Bugün piyasaların ana odak noktası saat 15:30’da açıklanacak olan ABD Şubat ayı enflasyon (TÜFE) verileri olacak.
Bugün İzlenecek Veriler:
- 10:00 Türkiye: Ocak Ayı Perakende Satışlar (Aylık Önceki: %1,70 / Yıllık Önceki: %16,30)
- 10:00 Almanya: Şubat Ayı TÜFE (Aylık Beklenti: %0,20 / Yıllık Beklenti: %1,90)
- 10:00 Almanya: Ocak Ayı Ticaret Dengesi
- 15:30 ABD: Şubat Ayı Çekirdek TÜFE (Aylık Beklenti: %0,20 / Yıllık Beklenti: %2,50)
- 15:30 ABD: Şubat Ayı Manşet TÜFE (Aylık Beklenti: %0,30 / Yıllık Beklenti: %2,40)
- 20:00 ABD: 10 Yıllık Tahvil İhalesi (Önceki: %4,18)
- 21:00 ABD: Şubat Ayı Fed Bütçe Dengesi (Beklenti: -304,4 Milyar $)
- Ayrıca bugün OPEC Aylık Raporu yayımlanacak.
💡 STRATEJİ VE BEKLENTİLER (BUGÜN)
- BIST 100: Güne alıcılı bir açılış yapması bekleniyor. Dün artan risk iştahı ve tepki alımlarının etkisiyle başlayan toparlanma eğiliminin sürmesi muhtemel.
- Dikkat Edilmesi Gerekenler: Her ne kadar iyimserlik hakim olsa da, savaş bölgesinden gelebilecek olası şokların bu seyri tersine çevirebileceği unutulmamalıdır. Temkinli iyimserlik korunmalı. Ayrıca, yarınki TCMB faiz kararı öncesi piyasadaki beklenti fiyatlamaları ve bakiye düzenlemeleri bugün gün içi volatiliteyi artırabilir.
Ajanda Notları:
- TCMB Faiz Kararı (Yarın)
- TCMB Piyasa Katılımcıları Anketi (Cuma)
- Trump’ın Çin Ziyareti (31 Mart – 2 Nisan)
- CHP Kurultay Davası (1 Nisan)
Sıkça Sorulan Sorular (SSS)
1. BIST 100 endeksi neden yükseldi?
Endeks, Orta Doğu’daki gerilimin azalabileceğine yönelik açıklamalar ve Halkbank davasında uzlaşma adımı sonrası artan risk iştahıyla güçlü bir yükseliş gösterdi. Bankacılık hisseleri bu hareketin ana sürükleyicisi oldu.
2. Borsadaki yükseliş tüm sektörlere yayıldı mı?
Evet. İşlem hacminin güçlü olduğu günde borsada işlem gören hiçbir sektör endeksi negatif kapanmadı. Bu durum yükselişin geniş katılımlı olduğunu gösterdi.
3. Bankacılık hisseleri neden ön plana çıktı?
Halkbank davasındaki uzlaşma gelişmesi bankacılık sektörüne yönelik risk algısını azalttı. Bu durum bankacılık hisselerinde güçlü alımların gelmesine neden oldu.
4. BIST 30 içinde düşüş yaşayan tek hisse hangisiydi?
BIST 30 endeksinde günün dikkat çeken ayrışması Tüpraş (TUPRS) oldu. Hisse günü düşüşle tamamlayan tek BIST 30 hissesi olarak öne çıktı.
5. Bilanço sezonu piyasayı nasıl etkiliyor?
Şirketlerin finansal sonuçlarını açıklamaya devam etmesi nedeniyle endeks genel yönünden bağımsız olarak hisse bazlı hareketlerin artması bekleniyor.
6. ABD enflasyon verisi neden önemli?
ABD’de açıklanacak TÜFE verileri, Fed’in faiz politikası açısından kritik bir gösterge olduğu için küresel piyasalarda volatilite yaratabiliyor.
7. TCMB faiz kararı piyasaları nasıl etkileyebilir?
Merkez Bankası’nın faiz kararı, özellikle TL varlıklar ve Borsa İstanbul üzerinde kısa vadeli yön belirleyici olabilir. Karar öncesi piyasada pozisyon ayarlamaları volatiliteyi artırabilir.
8. Orta Doğu’daki gerilim petrol fiyatlarını nasıl etkiliyor?
Hürmüz Boğazı çevresindeki gerilim petrol arzı riskini artırdığı için fiyatlarda sert yükselişler görülebiliyor. Bu nedenle enerji piyasaları gelişmeleri yakından takip ediyor.
9. IEA’nın stratejik petrol rezervi hamlesi ne anlama geliyor?
Uluslararası Enerji Ajansı’nın rezerv salınımı planı, petrol arzını artırarak fiyatlardaki aşırı yükselişi sınırlamayı ve piyasaları sakinleştirmeyi amaçlıyor.
10. Türkiye’de planlanan plastik yasağı neyi kapsıyor?
Yeni yönetmelik kapsamında plastik çatal, bıçak, tabak, pipet ve kulak pamuğu gibi tek kullanımlık plastik ürünlerin piyasaya arzının yıl sonunda yasaklanması planlanıyor.
11. Bugün piyasalar açısından en kritik veri hangisi?
ABD’de saat 15:30’da açıklanacak Şubat ayı enflasyon verileri günün en önemli makro verisi olarak öne çıkıyor.
12. Kısa vadede piyasalarda nasıl bir görünüm bekleniyor?
Risk iştahındaki toparlanmaya rağmen jeopolitik gelişmeler ve önemli veri akışı nedeniyle piyasalarda temkinli iyimserlik ve yüksek volatilite beklentisi devam ediyor.
